BCR mentine ritmul de crestere cu doua cifre a profitului operational

in primele trei trimestre ale anului 2009, intr-un mediu mediu economic provocator

I. PRINCIPALELE REZULTATE FINANCIARE ALE GRUPULUI BCR¹:

Performanţă operaţională bună bazată pe generarea continuă de venituri şi controlul costurilor Rezultatul operaţional a crescut la 2.223,4 milioane RON (528 milioane EUR) în primele trei trimestre ale anului 2009, mai mult cu 24,9% faţă de primele nouă luni din 2008. Principalul motor a fost creşterea venitului operaţional (mai mare cu 387,4milioane RON ori cu 12,5% faţă de primele nouă luni din 2008), în timp ce cheltuielile operaţionale au înregistrat o scădere moderată (cu 55,3 milioane RON, respectiv -4,2% faţă de finele trimestrului 3 din 2008) în contextul continuării extinderii reţelei de unităţi şi a deprecierii leului. Profitul net după impozitare şi plata intereselor minoritare este de 699,5 milioane RON (166,1 milioane EUR) în scădere cu 43,9% faţă de sfârşitul lunii septembrie 2008, în principal din cauza cheltuielii mai mari cu provizioanele şi a scăderii veniturilor din comisioane generată de reducerea consumului.

Concentrare pe creşterea eficienţei şi un management al riscului pozitiv potrivit unui mediu economic provocator

Raportul cost / venit s-a îmbunătăţit la 36,3% în T3 2009 (faţă de 42,7% la sfârşitul lunii septembrie 2008). Rentabilitatea capitalului propriu (ROE) a scăzut, conform aşteptărilor, la 14,5% în T3 2009 (31,1% la sfârşitul lunii septembrie 2008), în condiţiile unui mediu economic dificil. Creditele neperformante (NPL) au continuat să crească, după cum era de aşteptat pe fondul condiţiilor de piaţă adverse care au afectat clienţii, dar au rămas în marja de control, cu o confortabilă rată de acoperire de 120% (garanţii şi provizioane). Evoluţia creditelor neperformante a determinat o creştere a Costurilor legate de risc pană la valoarea de 1.486,0 milioane RON (aproape de patru ori valoarea din primele trei trimestre ale anului 2008, în timp ce în bilanţ provizioanele pentru credite au crescut cu 37,6% faţă de valoarea de la sfârşitul anului 2008, reflectând pierderi efective aşteptate).

Afacerea a crescut conform aşteptărilor în condiţiile unei economii slăbite
BCR (doar banca) a înregistrat o creştere a cotei de piaţă la creditare pana la peste 22%, de sfârşitul lunii septembrie 2008 pana la finele T3 09, principalul contribuitor fiind creşterea creditării corporate. Banca se bucură de o lichiditate puternică şi are o ofertă îmbunătăţită adaptată contextului economic. Creditarea retail şi-a menţinut cota generală de piaţă de la sfârşitul anului 2008. În ceea ce priveşte pasivele bilanţiere, BCR a marcat o îmbunătăţire a cotei de piaţă faţă de finele anului 2008 în principal datorită unei evoluţii mai bune a depozitelor în valută stimulată de politica de preţuri competitivă şi de forţa brandului BCR. Activitatea de retail se auto finanţează, raportul credite / depozite (LTD) fiind de aproximativ 85%.

“Rezultatul operaţional continuă să aibă o evoluţie pozitivă dar acest lucru nu este suficient pentru a contracara creşterea costului riscurilor, faţă de care avem o abordare prudentă in contextul in care condiţiile economice rămân dificile” a declarat Dominic Bruynseels, Preşedinte executiv al BCR.

II. PREZENTARE GENERALĂ A PERFORMANŢELOR FINANCIARE ALE GRUPULUI

Rezultatul operaţional a crescut cu 24,9% până la 2.22,4 milioane RON (528 milioane EUR) de la 1.780,7 milioane RON (487,6 milioane EUR) realizate în primele nouă luni ale anului 2008, ca rezultat al creşterii bune a venitului operaţional combinat cu un control îmbunătăţit al costurilor.

Venitul operaţional a crescut de la 3.105,1 milioane RON (850,3 milioane EUR) la 3.492,5 milioane RON (829,3 milioane EUR). Principalul motor al acestei îmbunătăţiri a fost creşterea puternică la nivelul grupului BCR a venitului net din dobânzi (mai mare cu 24,2% respectiv cu 524,4 milioane RON faţă de sfârşitul lunii septembrie 2008) de la 2.165,3 milioane RON (592,9 milioane EUR) la 2.689,7 milioane RON (638,7 milioane EUR). Această creştere a fost generată în principal de creşterea volumului creditelor şi de marjele solide din activitatea corporate, precum şi de creşterea puternică a creditării din primele trei trimestre ale lui 20089.

Venitul din taxe şi comisioane a scăzut comparativ cu primele trei trimestre din 2008 pe fondul reducerii cheltuielilor de consum ale populaţiei, a strategiei de revizuire a preţurilor serviciilor bancare menite să încurajeze tranzacţiile fără numerar ale clienţilor precum şi a îmbunătăţirii structurii conturilor clientelei.

Cheltuielile operaţionale au scăzut uşor de la 1.324,4 milioane RON (362.7 milioane EUR) în primele trei trimestre din 2008 la 1.269,1 milioane RON (301,4 milioane EUR) ca rezultat al controlului constant al cheltuielilor administrative şi cu personalul ((puternic afectate negativ de deprecierea leului din prima jumătate a anului 2009). BCR se străduieşte constant să elimine aşa numitele „costuri rele” – sume cheltuite fără a adăuga valoare pentru clienţi – fapt care permite băncii să se concentreze asupra „costurilor bune” cum sunt investiţiile pentru dezvoltarea reţelei de unităţi retail (50 noi unităţi in ultimele 12 luni), pentru dezvoltarea canalelor alternative şi a activităţii de carduri, precum şi pentru dezvoltarea sistemelor IT. Costuri adiţionale au fost generate şi de investiţiile făcute în subsidiara BCR Banca pentru locuinţe.

Profitul net consolidat după impozitare şi plata intereselor minoritare obtinut in primele trei trimestre din 2009 a scăzut la 699,5 milioane RON (166,1 milioane EUR), rezultat mai mic cu 43,9% faţă de sfârşitul lunii septembrie 2008, în principal din cauza cheltuielilor crescute cu provizioanele şi a scăderii venitului din comisioane generată de reducerea consumului.

Costurile de risc

Conform aşteptărilor, cheltuiala netă cu provizioanele de risc pentru credite şi avansuri a continuat să crească faţă de primele trei trimestre ale 2008, până la 1.486,0 milioane RON (352,9 milioane EUR). T3 2009 a înregistrat o creştere a acestor provizioane în bilanţ cu 37,6% faţă de sfârşitul anului 2008, reflectând pierderi efective aşteptate şi demonstrând un management al riscului adecvat mediului economic dificil. Creşterea provizioanelor a fost determinată de înrăutăţirea contextului macroeconomic care i-a afectat pe clienţii BCR.

T3 2009 a fost martorul unor ameliorări la nivel macroeconomic – deficitul de cont curent a continuat să se îmbunătăţească, fiind integral acoperit de investiţii străine directe, inflaţia a continuat să scadă în ritm accelerat iar rata de schimb RON/EUR a fost relativ stabilă. Deficitul bugetar a fost menţinut la 5,1% din PIB, în limita ţintei agreate cu FMI. Totuşi, semnale din economia reală arată încetinirea în continuare a ritmului în T3 09, afectând inevitabil fluxurile de numerar şi profitabilitatea companiilor, precum şi veniturile şi comportamentul de consum ale clienţilor persoane fizice – creşterea şomajului şi programul redus de lucru au fost tot mai vizibile in multe părţi ale tării. Toate acestea au avut un impact negativ asupra calităţii portofoliului de credite şi a provizionării în T3 09.

Portofoliul de credite s-a dezvoltat relativ bine în circumstanţele date – creditele neperformante (NPL) rămân la un nivel ce poate fi gestionat adecvat, reprezentând 10,6% din totalul portofoliului de credite. În T3 09, creditele neperformante (NPL) au fost afectate în principal de segmentul IMM şi de proiectele de afaceri imobiliare – faţă de care expunerea BCR este relativ mică comparativ cu piaţa.

BCR a luat o serie de măsuri pentru a-si sprijini clienţii din ambele segmente Retail şi Corporate să facă faţă condiţiilor de piaţă dificile. Pe de o parte BCR a implementat proactiv iniţiativa de a reorganiza creditele restante ale clienţilor pentru a-i ajuta pe cât mai mulţi dintre cei care se confruntă temporar cu dificultăţi obiective în rambursarea împrumuturilor. În acelaşi timp, BCR a proiectat produse speciale, cum este programul de credite „BCR Restart” destinat susţinerii IMM-urilor şi micro întreprinderilor. Banca a dezvoltat cu succes şi scheme de finanţare dedicate, cu costuri reduse, cum sunt creditul ipotecar „BCR Prima Casă” în cadrul căruia sunt în prezent disponibile 420 milioane EUR pentru persoane fizice şi programul guvernamental „Fermierul” destinat finanţării agriculturii.

Grupul BCR are o rată confortabilă de acoperire a creditelor neperformante de aproximativ 120% (garanţii şi provizioane)

Ratele de solvabilitate se situează confortabil peste nivelurile impuse. Rata de adecvare a capitalului de rang 1+2, la sfârşitul lunii septembrie 2009: aproximativ 11,6% RAS faţă de minimum 10% cerută de BNR şi aproximativ 13% IFRS consolidat. Rata de solvabilitate s-a îmbunătăţit considerabil faţă de semestrul 1 2009, demonstrând soliditatea BCR şi susţinerea continuă din partea Erste Group.

III. INDICATORII ACTIVITĂŢII BCR (numai banca – valori neconsolidate, IFRS)

BCR şi-a continuat dezvoltarea solidă şi durabilă a activităţii conform aşteptărilor, într-un mediu economic dificil.

Activele totale ale băncii au crescut cu 3% la 66.448,9 milioane RON (15.753,7 milioane EUR) la 30 septembrie 2009, de la 64.503,8 milioane RON (16.035,8 milioane EUR) la 31 decembrie 2008.

Volumul total al portofoliului de Credite către clienţi (înainte de provizioane, IFRS) a crescut cu 910 milioane RON (+2%) pană la valoarea de 45.937,9 milioane RON (10.890,9 milioane EUR) de la 45.027,9 milioane RON (11.194,0 milioane EUR) la sfârşitul anului 2008 şi cu 6,1% faţă de sfârşitul lunii septembrie 2008, păstrând o segmentare echilibrată pe clienţi şi industrii.

În T3 09 creditarea clienţilor a continuat să fie condusă de segmentul corporate, conform aşteptărilor. Creditarea corporate a crescut cu 11,7% în acest an pe fondul necesarului crescut de capital de lucru al companiilor. Portofoliul de credite retail a scăzut uşor cu 6,3% de la începutul acestui an, ca urmare a declinului consumului şi a unui management al riscului mai strict. Creditele garantate (creditele ipotecare şi cele de consum garantate) au continuat să crească moderat dar creşterea lor a fost contrabalansată de scăderea creditelor negarantate. O revenire mai puternică a creditării ipotecare este de aşteptat ca urmare a programului Prima Casă.

Cota Creditelor în monedă locală în portofoliul băncii – de 43,8% din total credite – este peste media pieţei bancare, demonstrând o structură bine echilibrată. Portofoliul de credite în valută este denominat doar în EUR (96%) şi USD (4%). Nu s-au acordat credite în SFR sau alte valute “exotice”.

Portofoliul de credite corporate are o pondere de 50,7% în totalul creditelor acordate clienţilor, în timp creditele retail (inclusiv afacerile micro) reprezintă 49,3%. În structura creditelor retail, 46% sunt credite garantate cu ipoteca, iar 54% sunt credite de consum negarantate.

Depozitele de la clienţi au crescut de la începutul anului cu 7,1% la 35.709,2 milioane RON (8.465,9 milioane EUR) de la 33.351,4 milioane RON (8.291,2 milioane EUR) la sfârşitul anului 2008 pe fondul unei creşteri sporite a depozitelor corporate (+11,7%) combinată cu o creştere moderată a depozitelor retail cu 5,5%.

Depozitele în lei prevalează (63,13%), având o creştere uşoară cu 1,06%, în timp ce depozitele în valută au crescut cu 20,7%.

BCR a continuat în 2009 să-si extindă reţeaua de unităţi retail, dezvoltând concomitent canale alternative de distribuţie în baza strategiei de încurajare a tranzacţiilor fără numerar. BCR a deschis 5 noi sucursale în T3 2009, ajungând la o reţea de 657 unităţi la sfârşitul lunii septembrie 2009 (50 noi unităţi de la aceeaşi dată a anului trecut). Banca a extins totodată cu succes serviciile financiare “24 Banking BCR”, activităţile cu carduri, precum şi gama de servicii disponibile la ATM.

BCR a dezvoltat în continuare reţeaua sa de ATM-uri, adăugând în T3 09 alte 93 noi aparate, până la un număr de 2.082 de ATM (24% creştere anuală), iar reţeaua de POS-uri a atins 16.571 unităţi prin instalarea a 977 dispozitive noi la comercianţi în T3 09 (15% creştere anuală).

BCR şi-a consolidat poziţia de lider pe piaţa cardurilor de debit şi credit ajungând la un total de circa 2,5 milioane carduri valide. Comparativ cu aceeaşi perioadă a anului 2008, tranzacţiile prin terminalele POS au crescut cu 30% pentru cardurile BCR şi cu 14% în general – indiferent de banca emitenta a cardurilor, în timp tranzacţiile la ATM-uri au crescut cu 2% pentru cardurile BCR şi cu 12% în general. Valoarea tranzacţiilor cu carduri la POS-uri a crescut cu 20% la cardurile BCR şi cu 5% în general, în timp ce valoarea tranzacţiilor la ATM-uri a crescut cu 8% la cardurile BCR şi cu 22% în general.

IV. Evoluţia cursului de schimb valutar (cursurile de schimb oficiale ale Băncii Centrale Europene)

I. CONTUL DE PROFIT ŞI PIERDERE AL GRUPULUI BCR (IFRS)

– sume exprimate în milioane RON

II. BILANŢ CONSOLIDAT (IFRS)

– sume exprimate în milioane RON

¹ Toate datele financiare prezentate mai jos reprezintă rezultatele financiare consolidate, neauditate, ale Grupului Banca Comercială Română (BCR) la data de 30 septembrie 2009, in conformitate cu IFRS. Dacă nu se fac alte precizări, cifrele pentru 2009 sunt comparate cu cifrele de la data de 30 septembrie 2008. De asemenea, dacă nu se fac alte precizări, ratele de schimb valutar utilizate pentru conversia din RON în EUR sunt cele furnizate de Banca Centrală Europeană. Contul de profit şi pierdere a fost convertit folosind cursul mediu de schimb valutar pentru T3 2009 de 4,2112 RON/EUR pentru valorile corespunzătoare T3 2009 şi cursul mediu de schimb valutar pentru T3 2008 de 3,6519RON/EUR pentru valorile corespunzătoare T3 2008. Datele din bilanţ de la 30 septembrie 2009 şi 31 decembrie 2008 au fost convertite folosind cursul de schimb valutar de închidere din datele respective (4,2180 RON/EUR la 30 septembrie 2009 şi respectiv 4,0225 RON/EUR la 31 decembrie 2008). Toate variaţiile procentuale sunt calculate pe baza valorilor exprimate în RON.

{mosloadposition user10}